我國汽車涂料行業(yè)：國產替代空間大 新能源汽車帶來更多發(fā)展機遇

1.汽車涂料概述

根據觀研報告網發(fā)布的《中國汽車涂料行業(yè)現狀深度研究與未來投資預測報告（2024-2031年）》顯示，汽車涂料是專門應用于汽車的一種工業(yè)涂料，是一種高附加值、高利潤、高技術含量的涂料，主要由成膜物質（樹脂）、助劑、顏料、溶劑等組成。汽車涂料是汽車制造過程中不可或缺的一部分，主要功能包括防護效果和裝飾效果。防護效果體現在防止車輛被腐蝕，延長汽車的使用壽命；裝飾效果則通過涂上各種色彩鮮明的油漆，使車身看起來美觀、明亮、舒適，既能使人產生美感，又能體現出汽車的個性。根據使用方式的不同，汽車涂料可以分為車身原廠漆、汽車零部件涂料、汽車修補漆和其他汽車涂料。

汽車涂料主要分類情況

資料來源：公開資料、觀研天下整理

2.汽車涂料市場規(guī)?；謴驮鲩L

汽車涂料下游應用結構單一，集中在汽車市場，涉及整車制造和售后維修市場，因此其需求和市場規(guī)模主要受汽車產量和汽車保有量影響。數據顯示，近年來，我國汽車產量先降后升，呈現“V”字型變化趨勢。2020年之前，受到限購限行、汽車行業(yè)調整結構等因素影響，其產量出現下滑；2020年之后，新能源汽車快速發(fā)展，國家和地方也出臺了一系列促消費政策，在此背景下，汽車產量開始回升，2023年增長至 3016.1萬輛，同比增長11.6%。而保有量一直保持正向增長，由2017年的2.17億輛增長至2023年的3.36億輛。

數據來源：中國汽車工業(yè)協(xié)會、觀研天下整理

數據來源：公安部交通管理局、觀研天下整理

受汽車產量下降影響，2018年-2020年，我國汽車涂料市場規(guī)模也在持續(xù)下降，2020年降至422億元，同比下降6.43%；其后，隨著汽車產量上升和汽車保有量增加推動，其市場規(guī)模呈現回升態(tài)勢，且增速逐漸加快，至2022年突破500億元，同比增長11.28%。

數據來源：涂界、觀研天下整理

3.車身原廠漆為汽車涂料最大細分市場

從細分市場來看，車身原廠漆是我國汽車涂料市場中的第一大品類，近年來市場規(guī)模占比超過四成，2022年達到45.53%；其次是汽車修補漆，近年來市場規(guī)模占比在25%-26%左右，2022年達到26.04%；第三類為汽車零部件涂料，近年來市場規(guī)模占比穩(wěn)定維持在16%左右，2022年達到16.5%。

數據來源：涂界、觀研天下整理

4.行業(yè)集中度低，市場競爭格局由外資企業(yè)主導

目前，全球汽車涂料行業(yè)高度集中，2023年CR5達到74.1%，CR10達到88.60%，市場幾乎被頭部企業(yè)壟斷。其中美國PPG、德國巴斯夫和美國艾仕得的市場份額位列前三，分別達到26.97%、26.97%和16.79%。中國是全球最大的汽車涂料市場，但由于汽車涂料行業(yè)存在較高的技術、人才、渠道和客戶等壁壘，再加上我國汽車工業(yè)起步晚于歐美和日本，汽車涂料行業(yè)也起步較晚，這使得本土企業(yè)汽車涂料產品主要集中在中低端領域，高端市場被PPG、巴斯夫、艾仕得等外資企業(yè)所壟斷，國產替代空間大。而從整體市場來看，外資企業(yè)占據中國汽車涂料市場50%以上的市場份額。此外，與全球市場相比，目前我國汽車涂料行業(yè)集中度相對較低，2022年CR10僅有51.78%，尚未形成壟斷格局。

資料來源：公開資料、觀研天下整理

數據來源：涂屆、觀研天下整理

5.新能源汽車快速發(fā)展為汽車涂料行業(yè)帶來更多機遇和需求

值得一提的是，新能源汽車的快速發(fā)展為汽車涂料行業(yè)帶來了更多機遇和需求。其一，國產新勢力車企更愿意嘗試新的供應商，產業(yè)鏈更開放，利好國產替代；其二，我國新能源車企為保持產品性能和價格的競爭力，汽車迭代更新速度高于傳統(tǒng)汽車，將帶來更多持續(xù)的需求；其三，新能源汽車動力系統(tǒng)中的電池大多布置在車身底板下方，位置極易接觸到雨水、泥漿等，是腐蝕重災區(qū)，同時“絕緣、阻燃、防火”也是新能源汽車電池必須具備的安全性需求，這也使得具有防腐、防火和隔熱性能的涂料等成為了汽車涂料行業(yè)新的增長點。數據顯示，近年來我國新能源汽車產量和銷量不斷攀升，2023年分別達到958.7萬輛和949.5萬輛，同比分別增長35.83%和37.87%。在國家政策的大力推動下，預計未來其產量還有較大增長空間，屆時將為汽車涂料行業(yè)帶來更多需求。

數據來源：中國汽車工業(yè)協(xié)會、觀研天下整理（WJ）